风云变幻！光伏“卖铲人”：产能出清又遇技术迭代 花式布局“抢单”
发布日期：2024/1/8
光伏电池正经历技术迭代，作为产业链配套的设备厂商也同步更新，如何成功“押宝”成为一大挑战。
“做设备这行，以后再好也很难像2023年那样了，一年干了三年的活。”一家设备厂商向新京报贝壳财经记者感慨。
业内眼中，2023年无疑是光伏设备行业“最好的一年”。而随着去年下半年产能过剩问题凸显，光伏全产业链都乘在了一条船上，作为光伏“卖铲人”——设备厂商如何保住高营收的可持续性成为焦点。
一家头部设备厂商在接受新京报贝壳财经记者采访时表示，今年增速希望能达到30%-40%这个区间，这一数字没有往年高，但展望2025年有望恢复增长.
辞旧迎新，摆在眼前的不仅是营收压力。光伏电池正经历技术迭代，作为产业链配套的设备厂商也同步更新，如何成功“押宝”成为一大挑战。
产能过剩冲击？“订单状况正常，未现取消”
去年底以来，光伏设备企业不乏好消息。
奥特维（688516.SH）1月3日公告称，公司与天合光能签订采购合同，将向后者销售划焊一体机设备，合同总金额约2.1亿元。根据公告，项目将在2024年开始按合同要求交付。因公司商品平均验收周期为6-9个月，受合同具体交货批次及验收时间的影响，将对2024年经营业绩产生积极的影响。
而在新能源板块整体融资退潮的背景下，一家光伏设备企业则在近期完成IPO。
拉普拉斯新能源科技股份有限公司（“拉普拉斯”）科创板IPO于2023年12月27日过会，公司计划募资18亿元，用于光伏高端装备研发生产总部基地项目、半导体及光伏高端设备研发制造基地项目和补充流动资金。
去年下半年以来产能过剩问题凸显，设备厂商如何保住高营收被推至台前。
1月5日，多家光伏设备企业向记者表示，目前公司订单状况正常，未出现订单延缓或取消的情况。
高测股份（688556.SH）方面对经记者表示，公司光伏板块业务主要分为三部分，其中设备业务目前订单签订与执行均正常，耗材业务的金刚线也处于满产状态，只有切片业务开工率做不到满开，开工率大约在80%左右。
“目前订单情况还是可以的。”连城数控（835368.BJ）方面向记者表示，不过，光伏设备订单履行周期相较整个行业来说比较长。据其介绍，此前一些金额不是特别大的订单履行周期可能为几个月，而随着下游加速扩产，项目建设规模从数吉瓦骤增至十几、几十吉瓦，对于设备的需求量也水涨船高。因此，签的订单规模可能会达到几亿甚至十几亿，发货节奏与结算周期也会拉长。
随着光伏行业景气度下降，去年11月调研中奥特维被问及订单情况时表示，目前串焊机订单的交付情况一切正常，未出现延迟交付或客户取消订单的情况。
光伏技术百花齐放，设备厂商下场“押宝”
光伏电池技术站在十字路口，于设备厂商而言也是大考。
经历了PERC技术的“大一统”后，光伏电池技术正步入百花齐放时期，N型TOPCon技术率先突破重围，有望在今年正式成为主流技术，HJT与BC电池玩家亦持续加码以期提升市占率。
拉普拉斯即抓住了此轮迭代机遇。“报告期内，受益于新型高效光伏电池片产业化进展，公司经营规模和盈利水平均呈现出快速增长的趋势。”拉普拉斯招股书显示，2020年末、2021年末、2022年末以及2023年6月末，公司光伏电池片设备收入分别为3684.11万元、9095.43万元、121699.32万元及98737.48万元。对应的技术路线包括TOPCon及PERC，其中，TOPCon占比分别为15.52%、71.35%、85.80%及98.21%。可见，来自TOPCon的收入直线飙升。
拉普拉斯业绩爆发，离不开其主要客户——N型TOPCon技术最为激进的扩产玩家晶科能源。公司招股书显示，2020年末、2021年末、2022年末以及2023年6月末，拉普拉斯对晶科能源的收入占比分别为18.13%、54.21%、48.55%及58.07%。
蔚为大观的TOPCon路线之外，HJT与BC路线也不乏头部企业大手笔投入。其中，隆基绿能在2023年9月宣布将选择BC技术作为公司今后主要投入的方向。专注HJT路线的华晟新能源，于2023年年内先后完成两轮融资，融资额超50亿元。
一家进行了BC技术布局的组件企业告诉记者，公司用于BC产线的设备都需采购后再进行二次改进，“BC系列产线可以理解为几乎要全面进行更换，但BC路线的产品之间设备是可以相互兼容的”。
光伏电池技术迭代，作为产业链配套的设备厂商同样开始出手。
电池设备厂商捷佳伟创（300724.SZ）去年9月表示，公司在TOPCon、HJT、XBC、钙钛矿及钙钛矿叠层等各电池技术路线上，都进行了设备技术的布局，无论客户选择哪一种技术路线，公司都能够提供具有性价比的设备解决方案。
不过，能否押中最终胜出的技术路线，也是产业链共同的困扰。
拉普拉斯在招股书中表示，未来光伏可能面临技术迭代进一步加快、多种技术路线同时分散开展的可能性，这对设备厂商在技术发展方向的把握以及技术、产品的储备方面提出了更高的要求。未来如果公司不能准确判断光伏电池片行业的发展趋势，无法理解和满足客户差异化的技术需求，产品竞争力可能会下降。
现阶段不同技术路线对于设备要求的差异，或许并非不可调和。
一家主营长晶设备的企业告诉记者，例如单晶炉这一设备，目前对于P型与N型产品都是适用的，只是N型产品对于控氧的要求会更严格一些，含氧量降得越低，越有助于提升后续环节的转化率。“相较下游设备这块没有那么大的分歧，设备还是那个设备，只是在几个工艺点上需要我们进行加强提升”。
记者注意到，通过“求同”让设备适用于尽可能多的技术路线，也是不少设备厂商的选择。
主营光伏背板、封装胶膜等的赛伍技术（603212.SH）去年11月曾回复投资者表示，公司审慎扩产，追求生产设施设备的通用程度。
押注HJT路线的光伏设备供应商迈为股份（300751.SZ）也表示，目前市场上电池片制造企业在金属化电极工序中仍使用丝网印刷工艺，公司丝网印刷设备可适用于包括PERC、TOPCON、HJT、XBC在内等多种电池技术，公司的激光设备亦可用于包括BC电池在内的多个技术路线。
来源：新京报
