一半海水一半火焰！组件价格腰斩，江苏光伏再次穿越周期
发布日期：2024/1/16
“很少有行业像我们这样，市场需求那么旺，企业日子却不太好。”今年元旦刚过，江苏光伏行业资深人士李崇向记者抱怨，光伏组件价格已经“不能再低了”。数据显示，刚刚过去的2023年，光伏组件价格由2元/瓦的水平一路跌至不足1元/瓦。
另一方面，终端市场持续向好。据多方预计与测算，2023年我国光伏新增装机有望再超预期，占全球光伏新增装机比重也有望进一步提升。此前发布的2023年1至11月份全国电力工业统计数据显示，2023年11月光伏新增装机21.32GW，2023年1至11月光伏累计新增装机163.88GW。
一半海水，一半火焰。2024年，光伏市场依然广阔，但价格下行，正成为光伏产业链企业不得不面对的插曲。
过去20多年间，光伏产业在高速发展过程中历经多次周期与阵痛，江苏的光伏企业也正是在这种危与机的并存中，逐步锻造出今天在业内举足轻重的全产业链条。如今，面对新一轮的变化，江苏光伏行业将如何承压前行、穿越周期？
“降价潮”，行业全链条价格持续走低光伏市场当前的火热是大势所趋，自2020年9月，我国明确提出2030年“碳达峰”与2060年“碳中和”目标，光伏、风电、水电和氢能等新能源产业得到了快速发展。其中，光伏产业的表现尤为突出。2021年起，我国光伏产业迎来爆发，“装机潮”开始出现，到2022年，我国光伏新增装机容量约87.4GW，累计装机容量达392GW。而到了2023年，光伏电池更是与电动载人汽车、汽车用锂电池合称外贸“新三样”，成为我国出口的重要增长极。
超出预期的高增长，往往伴随着越来越多的玩家“跑步进场”，光伏企业的大举扩张和跨界企业的频频入局不可避免。去年上半年，隆基绿能、晶科能源、晶澳科技等行业巨头都曾豪掷百亿元以扩增产能，一批大项目纷纷上马。
跨界者同样数量众多，记者根据Wind数据不完全统计，从2022年开始，已有高达70多家上市公司跨界进入光伏产业。比如A股上市公司琏升科技原本主业为互联网应用服务，公司此前宣布，出于主业疲软考虑跨界做光伏异质结项目。
同样的剧情也发生在江苏企业身上，作为传统光伏大省，江苏光伏行业仅A股上市公司就有20多家，其中有10家市值超过了100亿元。从所处的环节来看，江苏上市光伏企业几乎遍布了光伏产业链的上下游，而且，光伏生产所必需的逆变器、光伏设备、光伏支架、银浆、光伏玻璃等光伏耗材也大多汇集在江苏。同时，江苏不乏光伏行业的跨界者。2021年以来，深耕中央空调行业的双良节能跨进光伏硅片领域，并取得业绩大幅增长，继2021年和2022年分别盈利3.1亿元、9.56亿元之后，2023年前三季度，公司实现营业收入187.88亿元，同比增长114.83%。
然而，就像光伏行业历次周期性波动一样，从去年开始，“降价”取代“扩张”，成为了行业新的关键词。李崇告诉记者，光伏产业链包括硅料、铸锭、切片、电池片、电池组件、应用系统等6个环节。其中，上游为硅料、硅片环节；中游为电池片、电池组件环节；下游为应用系统环节。从全球范围来看，产业链6个环节所涉及企业数量依次大幅增加，光伏市场产业链呈金字塔形结构。在诸多环节中，目前因降价而被备受关注的，是组件环节。“从2023年年初开始，光伏组件价格一路走低，2月价格还在1.9元/瓦，到10月底，首次出现低于1元/瓦的开标价，再到当前中标价整体已经低于1元/瓦。”李崇介绍，比如去年11月底，广东省能源集团新疆有限公司对外公布了最新的2023年组件采购项目招标情况，此次中标候选方的综合单价为0.95275元/瓦，第一中标人给出的最低价是0.938元/瓦。
处于中游的组件环节价格“腰斩”，行业上游日子也不好过。公开数据显示，多晶硅价格从去年二季度开始下行，目前基准价为6.17万元/吨，与去年一季度最高25万元/吨的价格相差甚远。不仅多晶硅，曾经利润丰厚程度仅次于多晶硅的硅片环节，同样面临价跌压力。记者对比中国有色金属工业协会硅业分会一年多来公布的数据发现，2023年至今，各型号硅片价格全面大幅下滑，其中P型M10硅片价格更是被砍六成以上。
“硬道理”，先进产能不会过剩降价带来的最直接后果，是企业盈利能力下降。目前，部分江苏光伏企业在去年出现了不同程度的业绩下滑。作为一家绿色能源产业生态集成商，无锡弘元绿能在2023年前三季度实现营业总收入95.78亿元，但同比下降45.23%。另外，公司前三季度虽然归母净利润达13.18亿元，但是同比下降了53.43%。
为何短短一年多的时间，光伏行业在新增需求不断创下纪录的背景下，行业企业的日子却更难过了？“过去18年，我们建设了380GW的电池和组件产能，最近我们花了18个月却建设了380GW的一体化产能，现在18个月和过去18年建的产能是一样多的。”在隆基绿能董事长钟宝申看来，产能过剩是导致价格下降和企业盈利能力下滑的主要原因。
更详尽的数据似乎佐证了这一说法。中国光伏行业协会统计的2022年数据显示，这一年，国内多晶硅、硅片、电池、组件产量分别达到82.7万吨、357GW、318GW、288.7GW，同比增长均超过55%。而在2023年前10个月，我国光伏制造端产量更是创下历史新高，多晶硅产量约114万吨，硅片产量约460GW，光伏电池产量约404GW，光伏组件产量约367GW，同比增速分别为86%、79%、74%、72%。
“很多人都有一个误解，那就是光伏‘装机潮’，能无限吸纳行业制造端的产能。”苏州一家私募基金新能源行业研究员周依依告诉记者，实际上，产业的巨大产能转化为最终用电离不开中间环节，“光伏电站建得越多，对电网、特高压线路建设的安全性、稳定性要求也就越高，而这些线路的建设也需要时间，这就是为什么业内普遍认为，此次产能过剩是结构性的，但出清确实需要一定时间。”
正因此次是产能结构性过剩，记者在走访多家江苏光伏企业时，听到一个共同的声音——先进产能不会过剩。
近日，由天合光能供货的青海省海南州兴海县50万千瓦大基地光伏项目成功并网运行，这是中国首批“沙戈荒”重点大型风电光伏基地建设项目之一。该项目位于海拔3200米的高地荒漠，环境严峻，天合光能凭借在极端场景的丰富的落地经验，成为项目“主力军”。
“该项目海拔高，地理环境特殊，相比常规光伏组件，天合光能至尊N型700W+超高功率组件成为了项目的最优选择。”天合光能相关负责人告诉记者，至尊N型700W+超高功率组件集高功率、高效率、高发电量、高可靠性、低度电成本优势于一体，同时具备超低衰减、超低工作温度和更优的双面发电性能，代表公司始终走在技术创新的前沿。
李崇告诉记者，光伏是一个“技术密集型+资金密集型”的产业，技术创新永远在路上。去年，一些效率较低的企业，产品已经追不上主流产品的品质，只能选择降价处理。“因此，此轮产能出清，更考验的是企业的技术底色，技术沉淀不够的，前几年遇到‘风口’，这两年就要面临挤压。”
“新大陆”，市场潜力“相当于10个欧洲”
“我们当然看到了行业的危机，但是想想过去20多年，光伏产业经历多少次危机了，哪一次都是重新洗牌，哪一次我们不都撑过来了，而且越做越大、越做越强。”采访中，一位江苏光伏企业高管告诉记者，在行业的快速发展期，企业比拼的是产能和成本，以后的发展路径是企业围绕自己的电池路线打造自己的技术壁垒，构建自己的生态圈，这对有实力的企业而言是真正的“危中有机”。
记者也发现，前几年，业内还有关于光伏厂商究竟是垂直一体化还是专业化发展更优的争论，到了现在，这种争论有了更明确的结果，垂直一体化成为巨头“标配”。比如苏州阿特斯一直深耕光伏组件研发，但公司明确电池产能占组件产能80%，铸锭和切片产能占电池片产能80%的目标，旨在通过提升一体化程度，以较低的投资提高成本管控能力，并保持供应链的灵活性。“阿特斯的垂直一体化布局，使得公司综合制造成本大幅降低，盈利能力进一步提升，从毛利率可见一斑，阿特斯从2022年的11.41%上升至今年三季报的14.78%。”阿特斯总经理庄岩说。
“一方面，行业巨头需要通过垂直一体化来延长产业链、降低上游环节的成本，实现利润增长的同时加强行业壁垒；另一方面，光伏产业的产业链条并不长，也为这些巨头上下‘通吃’提供了可能。”周依依认为，此轮产能过剩，很大程度上也是因为垂直一体化趋势，导致了巨头的无序扩张，一旦这些完成布局的巨头们各安其位，确定各自的业务版图，也会逐步修正这些过剩规划。
危机中看清行业大势，不过，问题依然存在——不堪“价格战”的光伏企业，如何找到“新大陆”，让过剩的产能“华丽转身”成为刚需？答案只能从需求侧寻找。
数据显示，在海外市场需求带动下，2023年1-10月，硅片、电池片、组件出口量分别为55.7 GW、32.4 GW、177.6 GW，同比分别增长90%、72%、34%。但中国光伏产品出口总额约429.9亿美元，同比下降2.4%，这或许意味着趋势。
“欧洲依然是中国光伏产品最大的出口市场，约占出口额的一半以上，但当前欧洲光伏市场也处于消化库存的调整期。”周依依介绍，2022年的前三大出口国荷兰、巴西、印度市场，在2023年份额均有不同程度下降，光伏组件出口市场需要更加多元化。
另一方面，“一带一路”共建国家蕴藏着巨大机遇。有研究报告提出，共建“一带一路”的大量发展中国家，光照条件好、土地面积大，但电力基础设施不完善，特别适合安装光伏，这些国家的市场潜力“几乎相当于10个欧洲”。
实际上，越来越多江苏光伏企业已经奔走在“一带一路”。“我们为阿联酋一个大体量单体光伏电站项目提供组件，预计项目建成运营后，发电量可满足约16万户阿联酋家庭的用电需求，每年减少240万吨碳排放。”天合光能上述负责人介绍。
备受“价格战”困扰的李崇，也在近期加入了一个考察团，将于今年5月前往中东多国考察商业机会。面对光伏行业的又一次波动，他告诉记者，穿越周期的过程当然很痛苦，但是国家的“双碳”目标早已明确，全球对新能源的追求也不会变，不管乌云有多厚，太阳永远在那里。
来源：新华日报
